5. Анализ стратегического портфеля и его значение для выработки стратегии бизнеса.

О сайте Бизнес-портфель анализ Портфельный анализ применяется, когда в портфеле фирмы имеется несколько бизнес-единиц и товарных линий. При разработке стратегии могут учитываться ситуации изменения портфеля , то есть добавления новых бизнес-единиц или производство новых товаров либо отказа от убыточных и неперспективных направлений ведения бизнеса. Портфельный анализ используется, когда каждое самостоятельное подразделение компании стратегическая бизнес-единица — СБЕ имеет миссию, собственные товарные линии , специфических для нее конкурентов и свои рынки сбыта. Стратегическому руководству корпорации предстоит решить, какие СБЕ поддерживать в первую очередь, за счет каких подразделений черпать средства для такой поддержки, а какие СБЕ оценивать как неперспективные. Компания включает в себя пять стратегических бизнес-единиц табл. Используя метод анализа бизнес-портфеля компании, предложенный БКГ рис. Сделайте доклад для руководства компании о практическом использовании матрицы БКГ и предложите свои рекомендации относительно будущих стратегий. Некоторые знания о положении на рынке конкурентов, их производственных возможностях и НИ-ОКР в любом случае являются предварительными условиями для выставления оценок собственной компании в определенном секторе бизнеса.

Портфель: Практический маркетинг

Одной из важных составляющих менеджмента МНК является портфельная стратегия. Значение этого подхода обусловлено общей экономической тенденцией к отраслевой корпоративной диверсификации, ростом числа конгломератов. С другой стороны, этот метод оказывается полезным инструментом для высокопоставленных управленцев уровня совета директоров, позволяющим получить и проанализировать единую картину различных направлений бизнеса МНК.

Суть международной портфельной стратегии корпорации заключается в общем снижении риска деловых операций за счет распределения доступных ресурсов: Совмещение обоих направлений открывает путь для построения разнообразных стратегий формирования и управления портфелем активов МНК, связанных с географическим размещением бизнеса дочерних фирм, специализированных в различных отраслях. Швейцарская корпорация представляет собой МНК с обширным международным портфелем бизнеса.

Статистически подобные портфели являются наиболее Марковица, которая позволяет сбалансировать риск-доходность. .. совмещает высокие темпы роста бизнеса (среднегодовой темп . Товарные рынки.

Любопытный факт. После проведения оценки потенциальных поставщиков книготорговой компанией выяснилось, что лидеры рынка не вошли в лидеры расчета, так как они предлагали завышенные цены и весьма жесткие условия оплаты, на которые компания не могла пойти. В итоге в каждом ценовом сегменте были выделены потенциальные поставщики, занимавшие, как правило, в отраслевых рейтингах рынка места с 3 по 5. С ними были проведены переговоры, по результатам которых были заключены контракты.

Необходимо заметить, что одновременно с разработкой новых направлений ассортимента стоит выявить приоритетные позиции собственного ассортимента, оценить эффективность структуры ассортимента и пути ее оптимизации. Согласно этому анализу, продукция подразделяется на несколько классов по выбранным критериям. Критерии могут быть следующими: Как правило, любая учетная программа, в которой работает компания, позволяет сделать такой анализ самостоятельно.

На первом этапе проводился обобщенный анализ поставщиков без номенклатуры.

В это время крупные фирмы и большинство средних превратились в комплексы, которые объединяли в себе выпуск разнородной продукции и выходили на многие товарные рынки. Однако рост продолжался уже далеко не на всех рынках, а некоторые из них даже были не перспективными. Такое расхождение возникло из-за различий в степени насыщения спроса, изменением экономических, политических и социальных условий, растущей конкуренцией и быстрыми темпами обновления технологий.

Стало очевидно, что продвижение в новые отрасли не поможет компании решить свои стратегические проблемы или использовать весь свой потенциал. Ситуация требовала от управляющих радикального изменения угла зрения. В таких условиях на смену экстраполяции пришло стратегическое планирование и портфельный анализ.

Необходимо, чтобы портфель компании был сбалансирован, т. е. должно быть долей 40%, то относительная доля данного бизнеса составит 0,5 (20 ). Сбалансированный товарный портфель обычно включает несколько .

Один из возможных вариантов защиты от подобных событий — составление консервативного портфеля из дивидендных бумаг. Высокая дивидендная доходность позволяет частично нивелировать негативные шоки. Статистически подобные портфели являются наиболее надежным инструментом на рынке акций во время просадок, поскольку привлекательная доходность не дает бумагам сильно просесть. Ранее мы опубликовали обзор с прогнозами дивидендов на г. Данные расчеты мы взяли за основу нашего дивидендного портфеля.

В итоге мы отобрали 10 наиболее привлекательных бумаг из разных отраслей, обладающих различной ликвидностью, что позволяет максимально диверсифицировать риски. В портфель вошли бумаги следующих эмитентов: Распределение бумаг в портфеле по отраслям экономики представлено на графике ниже. Помимо этого, мы попытались сохранить идеальный баланс между экспортерами и компаниями, нацеленными на внутренний спрос.

Подобная структура позволяет частично обезопасить портфель от возможного ослабления рубля. Подбор бумаг и назначение их долей рассчитывался исходя из портфельной теории Марковица, которая позволяет сбалансировать риск-доходность.

Пример портфельного анализа по модели БКГ

Предмет исследования стратегия сбалансированного товарного портфеля предпринимательской структуры. Цель диссертационной работы: В соответствии с целью диссертационного исследования поставлены и решены следующие задачи: Уточнить понятие"товарная стратегия", определить её место в иерархии стратегий и установить взаимосвязь товарной стратегии и стратегии сбалансированного товарного портфеля 2. Изучив теоретический материал, выявить особенности формирования стратегии сбалансированного товарного портфеля, исследовать проблемы формирования стратегии сбалансированного товарного портфеля предпринимательских структур.

Разработать методику формирования стратегии сбалансированного товарного портфеля предпринимательской структуры 4.

Формирование сбалансированного товарного портфеля эффективности бизнеса с учетом динамики потребительских предпочтений.

При этом универсальной стратегии не существует. Каждая компания должна определить какая из стратегий является для нее наилучшей, учитывая свою позицию в отрасли, а также свои цели, возможности и ресурсы. Даже в пределах одной компании для различных видов деятельности или товаров могут потребоваться различные стратегии. В рыночной практике существуют три основные вида стратегии: Стратегия наступления атакующая — стратегия завоевания и расширения рыночной доли; Стратегия обороны — стратегия удержания существующей рыночной доли; Стратегия отступления — стратегия сокращения рыночной доли с целью роста прибыли в результате постепенного ухода с рынка или ликвидации данного бизнеса.

На рис. Выбор стратегии развития СХП фирмы Эффективность бизнес — единицы определяется двумя факторами: Привлекательность базового рынка во многом зависит от сил, над которыми фирма не властна см. Выбор маркетинговой стратегии с учетом индикаторов привлекательности и конкурентоспособности производится на основе анализа продуктового портфеля. К началу страницы 3. В общем виде процедура анализа состоит в перекрестном классифицировании каждого направления деятельности по двум независимым параметрам: Для решения данной задачи разработаны различные модели портфельного анализа; все они имеют матричный вид и включают различные индикаторы привлекательности и конкурентоспособности.

Концепция стратегических единиц бизнеса как важный элемент стратегического менеджмента.

Сбалансированность бизнес-портфеля [ . Известно, что на определенный момент времени США, Япония, европейские и страны и страны дальневосточного региона характеризуются разными темпами роста. Благодаря тщательным маркетинговым исследованиям в конкретной отобранной группе стран проблемы, возникающие вследствие спада в одних странах, могут быть сбалансированы за счет благоприятных условий для роста в других.

Отечественные рынки часто очень насыщены и слишком малы для того, чтобы обеспечить существенные перспективы роста.

Процесс эффективного отбора и управления ИТ-портфелем компании включает в себя пять информацией для определения инициатив, необходимых для бизнеса. . вложения и т. д., чтобы убедиться, что ваш портфель сбалансирован. . Товарный портфель Теория утверждает также, что следует.

Ребалансировка портфеля Ребалансировка портфеля Портфели как автомобили. Если вы хотите, чтобы автомобиль долго служил вам верой и правдой — не забывайте регулярно выполнять техническое обслуживание. Тоже самое и с портфелями, наиболее важный аспект регулярного обслуживания портфеля это ребалансировка. Ребалансировка портфеля означает корректировку ваших вложений путем продажи фондов акций и покупки фондов облигаций, или наоборот, для восстановления выбранного вами распределения активов.

Сама по себе ребалансировка портфеля, как ключевой компонент стратегии распределения активов , часто доставляет неудобство новичкам, заставляя продавать активы, которые выросли в цене и покупать те, цена которых наоборот снизилась, то есть делать ровно противоположное тому, чем занимаются друзья-знакомые и рекомендуют СМИ. К примеру, ваше распределение активов: Провести ребалансировку портфеля можно тремя способами: Реинвестирование дивидендов.

Дивиденды направляются на покупку активов, показывающих не очень хорошую динамику.

Анализ и управление портфелем диверсифицированной компании

Куда дальновиднее иметь портфель брэндов на все случаи жизни. Но прежде приходится поломать голову над его составлением, а потом научиться эффективно управлять тем, что получилось. В силу менталитета Ведущий мировой специалист в области брэнд-менеджмента Дэвид Аакер выделяет два подхода к построению архитектуры брэндов описания всех брэндов, выпускаемых производителем, с точки зрения их количества и связей друг с другом.

Если потребительская аудитория для товаров под единой торговой маркой достаточно однородна, они могут относиться к совершенно различным товарным группам. Известно, что выпускает под своим брэндом автомобили и солнцезащитные очки, а — экскаваторы и обувь. Российские сторонники концепции утверждают, что бросать все силы на взращивание одного-единственного брэнда эффективнее и дешевле.

структура товарного портфеля предприятия и временного горизонта, в Предполагается, что портфель фирмы должен быть сбалансирован, т.е. .. одной широко известной матрицей анализа портфеля бизнесов (продукции) .

новый лидер. Последовательность этих шагов не является строго утвержденной. На каждом шагу есть петли возврата после получения дополнительной информации. Более того, каждый этап это не одноразовая активность, но постоянно действующий процесс контроля и пересмотра результатов. Шаг 1: Сбор надежной и согласованной информации о каждой из инициатив — это ключевой этап подготовки сравнения инициатив в едином формате.

Компания может пойти по одно— или двухступенчатому пути в этот момент. При выборе одноступенчатого варианта группа реализации проекта готовит полный бизнес-план или подробный анализ необходимых вложений и получаемой прибыли, подкрепляя его всей необходимой информацией для определения инициатив, необходимых для бизнеса.

Как сформировать инвестиционный портфель

Пример содержит подробное описание каждого шага в построении матрицы БКГ, шаблон построения матрицы БКГ в и рекомендации по возможным выводам, которые должны быть сделаны в результате анализа матрицы БКГ. Первый шаг: Сбор исходной информации Соберите данные по продажам и прибыли анализируемых групп в единую таблицу. Второй шаг: Расчет темпа роста рынка Рассчитайте средневзвешенный темп роста рынка по каждой товарной группе.

Если средневзвешенный темп роста рынка рассчитать не представляется возможным, допускается использование в модели просто доли рынка.

Анализ портфеля должен помочь в распределении ограниченных различными видами бизнеса, чтобы сбалансировать портфель товаров и услуг. .. в долгосрочной перспективе, какие товарные группы следует развивать.

Александр Стихарев Пример содержит подробное описание каждого шага в построении матрицы БКГ, шаблон построения матрицы БКГ в и советы по вероятным выводам, которые должны быть изготовлены в итоге анализа матрицы БКГ. Сбор начальной инфы Соберите данные по продажам и прибыли анализируемых групп в единую таблицу. Расчет темпа роста рынка Высчитайте средневзвешенный темп роста рынка по каждой товарной группе. Если средневзвешенный темп роста рынка высчитать не представляется вероятным, допускается внедрение в модели просто доли рынка.

В согласовании с получившимися данными обусловьте по каждому товару в анализе темп роста рынка:

Стратегический менеджмент организации

О сайте Продуктовый портфель Определение ассортимента. Производственный и торговый ассортимент. Товарные группы.

Предполагается, что портфель компании должен быть сбалансирован, продукции) разбиваются на стратегические единицы бизнеса. . матричного и кластерного анализа объемов и темпов сбыта товарных групп предприятия .

Анализ стратегического портфеля и его значение для выработки стратегии бизнеса. Основной целью портфельного анализа является изучение того, какие подразделения являются ключевыми для компании, в какие напр. Как правило, орг. Стратегический портфель — совокупность продуктово-рыночных сегментов, в кот. Большинство сегментов, на которых работает орг. Чем больше СБЕ, тем в большей степени соблюдается правило Парето. Процедура портфельного анализа начинается с определения перечня СБЕ.

С этой целью выполняют следующие действия: БЕ могут быть выделение по следующим признакам: Если наблюдается сразу несколько признаков, то вероятность того, что выделенное подразделение рассм. Проводится сопост. С целью повышения качества сопост. Если ОДР больше 1, то компания лидер рынка, если меньше 1 — последователь.

Владимир Кеворков, Сергей Галян: Управление продуктовым портфелем компании

Фаузер В статье рассматривается три уровня стратегии: Особое внимание уделено различным подходам к процессу формирования иерархии стратегий. Изучается опыт отечественных крупных компаний по разработке корпоративной стратегии, в т. Формирование рыночных отношений в экономике России предопределяет возникновение таких явлений, как свобода экономической деятельности, многообразие форм собственности, развитие конкуренции.

Одновременно формируются многочисленные ФПГ, крупные корпоративные объединения, вертикально-интегрированные компаний, что следует рассматривать как реакцию российского бизнеса на вхождение страны в мировое пространство и господствующие в нем условия жесткой конкуренции.

При этом, матрицы анализа портфеля бизнесов сами по себе не в себе выпуск разнородной продукции и выходили на многие товарные рынки. Предполагается, что портфель компании должен быть сбалансирован, т.е.

Однако в сложившихся условиях в предпринимательских структурах подчас не хватает внутренних ресурсов для своевременного и адекватного реагирования на происходящие изменения. Усложняющиеся условия современного механизма планирования требуют постоянного развития и изменения ассортиментного портфеля предприятия. Стратегическому руководству фирмы предстоит решить, какие СБЕ поддерживать в первую очередь, за счет каких подразделений черпать средства для такой поддержки, а какие СБЕ оценивать как неперспективные.

Фирма не может осуществлять анализ только на фирменном микроуровне. Необходимо определить иерархию уровней анализа портфеля бизнесов, которая должна начинаться на уровне отдельного продукта и завершаться на верхнем уровне организации. Очень часто СЕБ отличаются от производственных единиц. СЕБ могут охватывать один продукт, могут охватывать несколько продуктов, удовлетворяющих схожие потребности, некоторые фирмы могут рассматривать СЕБ как продуктово - рыночные сегменты.

Например, при изучении привлекательности отрасли в качестве таких переменных могут служить размер рынка, степень защищенности от инфляции, прибыльность, темп роста рынка, степень распространенности рынка в мире. Четвертый шаг - сбор и анализ данных проводится по многим направлениям, хотя и выделяется четыре наиболее важных направления: Пятый шаг - построение и анализ матриц портфеля бизнесов, которые должны дать представление о текущем состоянии портфеля, на основе чего руководство сможет прогнозировать будущее состояние матриц и, соответственно, ожидаемого портфеля бизнесов фирмы.

При этом руководство должно разрабатывать четыре возможных сценария динамики изменения матриц. Первый сценарий базируется на экстраполяции существующих тенденций, второй - на том, что состояние окружения будет благоприятным, третий сценарий рассматривает, что будет в случае катастрофы, и, наконец, четвертый сценарий отражает наиболее желательное для фирмы развитие. В соответствии с поставленной целью в работе ставятся и решаются следующие задачи:

Портфельные инвестиции: Считаем доходность портфеля и риск по портфелю #4